Loopring Protocol se describe a sí mismo como una solución de capa 2 basada en zkRollup para el intercambio descentralizado (DEX) y los protocolos de pago que promete eliminar los problemas de velocidades lentas y altos costos de transacción asociados con otros DEX populares en Ethereum.
En 2019, pocas personas, incluso familiarizadas con Bitcoin y Ethereum, no oyeron hablar de DeFi. Para el verano de 2020, las finanzas descentralizadas (DeFi) estaban tomando el mundo de las criptomonedas por asalto, y para fines de 2020, el valor total bloqueado (TVL) en las aplicaciones DeFi era de alrededor de $ 25 mil millones de $ 8 mil millones a fines de 2019. Se espera que TVL supere los $ 100 mil millones para fines de 2021.
En ese momento, el protocolo de cadena de bloques Ethereum era la etapa preferible para las aplicaciones DeFi, con algunas aplicaciones menores ejecutándose en otras plataformas. A medida que esta actividad de DeFi creció, la infraestructura obsoleta de la plataforma y el algoritmo de prueba de trabajo heredado demostraron ser ineficaces para satisfacer la demanda de este nuevo sistema financiero.
Esto llevó a un fuerte aumento en las tarifas de transacción que hizo que DeFi en Ethereum fuera prohibitivamente costoso para todas las transacciones, excepto para las más grandes. Por lo tanto, fueron necesarias algunas soluciones para abordar estos problemas y esta necesidad dio lugar a soluciones de capa 2. Las plataformas de capa 2 utilizan varias tecnologías, como Plasma y rollups, para procesar transacciones fuera de la cadena principal de Ethereum.
Aunque la transición de Ethereum del algoritmo de proof of work (POW) a proof of stake (POS) está en marcha, las soluciones de capa 2 están experimentando un aumento significativo en el uso. Loopring es uno de los equipos que está utilizando la solución de capa 2 de Zero-Knowledge Rollups (zkRollup) para ofrecer plataformas DeFi que brindan una mejor experiencia de usuario.
Echemos un vistazo al Protocolo de Loopring.
¿Qué es el protocolo Loopring?
El Protocolo de Loopring se describe a sí mismo como:
«Loopring es un protocolo Ethereum zkRollup para intercambios y pagos escalables y seguros».
Loopring (LRC) fue fundada en 2017 por el ingeniero de software Daniel Wang. La oferta inicial de monedas (ICO) para Loopring tuvo lugar en agosto de 2017 y recaudó $ 45 millones. El 85% de los ingresos de ICO fueron entonces a inversores debido a las estrictas regulaciones de China. La versión actual de Loopring y 3.8.
El L2 de Loopring aumenta el rendimiento de las transacciones y reduce los costos al tiempo que mantiene las garantías de seguridad completas de Ethereum. Para proporcionar la funcionalidad descrita de intercambio y pago, Loopring ha construido dos productos de alto rendimiento sin custodia encima de su capa 2. Esto incluye Loopring Wallet, una billetera inteligente Ethereum móvil, y Loopring Exchange, un libro de pedidos L2 y un creador de mercado automatizado (AMM) DEX.
Para proporcionar las características prometidas de comercio y pago de alto rendimiento y bajo costo en Ethereum, Loopring utiliza la infraestructura de capa 2 basada en zkRollup para realizar la mayor parte del trabajo fuera de la cadena. Para obtener el mayor rendimiento, los protocolos admiten balances fuera de la cadena que se almacenan en árboles Merkle.
Los usuarios pueden depositar y retirar tokens en los contratos inteligentes de Loopring, y su saldo se actualiza en los árboles Merkle. De esta manera, el protocolo puede transferir tokens entre usuarios simplemente actualizando el árbol Merkle fuera de la cadena, no hay necesidad de costosas transferencias de tokens en la cadena. Esto también reduce los costos, ya que una transferencia de token fuera de la cadena solo requiere un costo mínimo para generar la prueba para actualizar un árbol Merkle.
Diferencia entre Loopring y otros protocolos L2
Loopring es un tipo de protocolo diferente que es difícil de entender ya que no tiene un análogo exacto. Según la información disponible en Internet, podemos decir que Loppring en sí mismo no es un protocolo DeFi como Uniswap o SushiSwap. Permite que los DEX construidos sobre él eviten las bajas velocidades y los altos costos asociados con los intercambios descentralizados en Ethereum mediante el uso de zkRollups.
El resumen del documento técnico de Loopring lo describe como:
“Loopring es un protocolo abierto para construir intercambios descentralizados. Loopring opera como un conjunto público de contratos inteligentes responsables del comercio y la liquidación, con un grupo de actores fuera de la cadena que agregan y comunican órdenes. El protocolo es gratuito, extensible y sirve como un bloque de construcción estandarizado para aplicaciones descentralizadas (dApps) que incorporan funcionalidad de intercambio».
En resumen, Loopring es un ecosistema que permite la creación de DEXes en su capa 2, pero también tiene su propio DEX y billetera integrados en su protocolo de capa 2.
La diferencia entre otros protocolos de capa 2 como Arbitrum y Loopring es que otros protocolos buscan incorporar otros protocolos o dapps para migrar o construir de nuevo en su L2, pero no crean protocolos específicos, ni productos orientados al usuario. Loopring también ha construido sus propios productos sobre su capa 2.
Como este artículo es para discutir el lado DeFi de Loopring y Loopring Exchange y Loopring Wallet son sus productos estrella de DeFi, echémosle un vistazo.
Loopring Exchange
Una publicación de blog del equipo de Loopring describe Loopring Exchange como:
“Loopring Exchange es un intercambio de Ethereum sin custodia construido en la capa 2 de Loopring. Es un intercambio basado en el libro de pedidos y basado en AMM que replica la experiencia comercial de alto rendimiento y bajo costo de intercambios centralizados «.
Loopring Exchange es más que un DEX, y también actúa como una aplicación de pago donde los usuarios pueden enviar transferencias de tokens ETH y ERC20 a cualquier dirección de Ethereum de forma instantánea, económica y segura en L2.
Al igual que otros DEX, los usuarios pueden proporcionar liquidez para ganar tarifas e intercambiar tokens. La nueva característica es que en Loopring Exchange, los usuarios pueden enviar un activo basado en Ethereum a cualquier otra dirección de Ethereum, ya sea que la dirección haya usado Loopring L2 o no.
Cómo utilizar Loopring Exchange
Para comenzar a operar en un intercambio de Loopring, los usuarios primero deben enviar sus fondos a un contrato inteligente administrado por el protocolo de Loopring. Los usuarios pueden acceder a Loopring Exchange en cualquier navegador web oa través de la aplicación móvil de billetera inteligente Loopring.
Para comenzar, los usuarios primero deben conectar sus billeteras. El intercambio es compatible con Metamsk, Loopring Wallet usando WalletConnect y muchos otros. Después de esto, pueden depositar sus activos en Loopring L2. Dado que el depósito es una transacción de capa 1 de Ethereum, lo que significa que se mueve de L1 a L2, esto cuesta gas. Una vez que los activos están en L2, están libres de gas durante el tiempo que los usuarios deseen.
Una vez que los activos están en Loopring L2, los usuarios pueden realizar la acción deseada. Por ejemplo, pueden enviar a cualquier dirección de Ethereum simplemente proporcionando la dirección o el nombre de ENS. Como este proceso estará en L2, estas transacciones son instantáneas y sin gas, y cuestan solo una cantidad fija de $ 0.01.
Intercambios de tokens sin gas
Como sabemos, Loopring Exchange admite modelos de libro de pedidos y creación de mercado automatizado (AMM).
Modelo AMM
El comercio a través de AMM es lo mismo que Uniswap, donde los usuarios intercambian tokens del grupo de AMM. Las tarifas de Loopring son del 0,25% para el intercambio que proviene del token que se está comprando. Estas son solo tarifas de protocolo, sin costos de gas.
El 0,15% de eso se destina a los proveedores de liquidez (LP), el 0,1% restante se destina al retransmisor y la tarifa de protocolo. Los LP obtienen una tarifa de todas las operaciones en los grupos a los que proporcionan liquidez, proporcional a su participación en ese grupo. Al igual que Uniswap y otros AMM, el usuario simplemente deposita un valor igual de dos activos en el grupo.
La posición de los LP en el grupo está representada por tokens de LP. Hay más incentivos de liquidez proporcionados en LRC y otros tokens para ciertos grupos de AMM. Loopring Exchnage ejecuta una ronda de minería de liquidez AMM de 14 días en la que los LP reciben recompensas en token LRC nativo.
En esta ronda, Loopring toma instantáneas aleatorias de los grupos de AMM relevantes varias veces al día y calcula el tamaño de la recompensa que gana cada LP basándose en el promedio de todos los saldos de instantáneas en la ronda.
Modelo de libro de pedidos
La cartera de pedidos de Loopring admite órdenes limitadas, lo que significa que los comerciantes pueden indicar el precio al que quieren comprar o vender y dejarlo en los libros. Luego, los receptores pueden completar estos pedidos. Los fabricantes reciben reembolsos en sus pedidos que se completan en los libros. La rebaja es del 0,02%.
Además de los reembolsos de los fabricantes, a menudo también existen programas de extracción de liquidez para pares de libros de pedidos. Esto incentiva a los fabricantes a colocar órdenes de límite de reposo estrictas en los libros y recibir recompensas por proporcionar esa liquidez para que otros la tomen.
Los oderbooks de Loopring Exchange no admiten pedidos de mercado, ya que no hay ofertas ni pedidos. En cambio, utiliza una función llamada «Anillo de pedidos» para facilitar las operaciones del libro de pedidos. El documento técnico explica Order Ring como:
“Las órdenes de Loopring se expresan en lo que llamamos un Modelo de Orden Unidireccional (UDOM). UDOM expresa pedidos como solicitudes de intercambio de tokens, amountS/amountB, (cantidad a vender/comprar) en lugar de ofertas y pedidos. Dado que cada pedido es solo un tipo de cambio entre dos tokens, una característica poderosa del protocolo es la combinación y el emparejamiento de múltiples pedidos en el comercio circular. Al utilizar hasta 16 órdenes en lugar de un solo par comercial, hay un aumento dramático en la liquidez y el potencial de mejora de precios».
Cartera inteligente Loopring
Loopring Wallet es la primera billetera inteligente Ethereum del mundo con tecnología zkRollup, disponible para Android e iOS. Es una billetera sin custodia donde garantizar la seguridad de sus activos eligiendo a su tercero de confianza como tutor.
Los usuarios pueden elegir personas, instituciones y hardware en los que confíen como guardianes de su billetera. Siempre que más de la mitad de sus tutores sean dignos de confianza, los activos de los usuarios estarán seguros. Los usuarios pueden elegir su propio nombre y dirección.
Loopring Wallet es lo que se llama billetera «Socail Recovery». Esto significa que si el usuario se pierde, es robado, phishing o pirateado, los tutores pueden recuperar los fondos del usuario en una nueva billetera. Con la funcionalidad inteligente habilitada, los usuarios pueden incluir en la lista blanca las direcciones en las que confían para que los piratas informáticos o los phishers no puedan transferir sus activos a ninguna otra dirección. También se pueden establecer límites diarios para agregar más protección.
El Loopring Smart Wallet también viene con Loopring L2 Exchange y todas sus funciones integradas en él.
Token LRC de Loopring
Loopring (LRC) basado en ERC20 es el token de utilidad de la red Loopring. LRC tiene un suministro máximo de 1,374,513,896 con 1.32B o 96% de suministro de LRC en circulación, según los datos de CoinMarketCap, al momento de escribir este artículo.
LRC incentiva el comportamiento positivo de los proveedores de liquidez, aseguradoras y gobernadores de DAO. El LRC es deflacionario ya que los tokens de algunas de las tarifas y de los operadores a los que se les recorta su participación por mal comportamiento se queman.
Las tarifas de protocolo se pagan en LRC o ETH a tres tipos de participantes que incluyen proveedores de liquidez, aseguradoras y Loopring DAO, en una proporción del 80%, 10% y 10%, respectivamente. Las tarifas de protocolo acumuladas en tokens distintos de LRC y ETH se venden en L2 para LRC y ETH.
Para protegerse contra el riesgo de errores imprevistos, se creó el fondo de seguros Loopring. Cualquiera puede depositar LRC en este fondo y ganar una participación proporcional del 10% de las tarifas.
De la tokenomics de LRC, podemos resumir que «las tarifas actuales ganadas por el protocolo son 0.02% en los intercambios de AMM, 0.046% en las operaciones de la cartera de pedidos, 0.004% en las operaciones de monedas estables-monedas estables y $ 0.01 en transferencias».
El DAO de Loopring recibe el 10% de todas las tarifas de protocolo que decide hacer con estos fondos. Puede recomprar LRC y quemarlo, usarlo para protección de pérdida temporal para extraer más LP, distribuir a votantes DAO, distribuir más incentivos a LP / fabricantes, financiar subvenciones, etc.
Loopring Relayers, los operadores de zkRollups que aloja el árbol Merkle, crea bloques acumulados y genera las pruebas de zkSNARK para publicar en Ethereum, también recibe el 0,1% de la transacción L2.
Además, un operador debe bloquear LRC para ejecutar un intercambio descentralizado en el protocolo Loopring.
Resumen
Loopring itsef no es un protocolo DeFi. Es la plataforma L2 zkRollup como el optimismo que permite construir DEXes seguros y un protocolo de pago en ella. Su L2 promete seguridad total de Ethruem, alto rendimiento y operaciones sin gas.
Loopring Exchange y Loopring Wallet son dos productos definidos por Loopring que ha construido en su propia plataforma L2, llamada Loopring Protocol.
Links importantes
Sitio web: https://loopring.org/#/
Documento técnico: https://loopring.org/resources/en_whitepaper.pdf
Documentación: https://github.com/Loopring/protocols/blob/master/packages/loopring_v3/DESIGN.md#trading
Loopring Exchange: https://app.loopring.io/#/landing-page
Loopring Wallet: https://loopring.io/#/
Blog de Loopring: https://medium.com/loopring
