Puntos Clave de la Noticia
- Shock en el mercado: Bitcoin cayó por debajo de los $80,000 tras confirmarse que Kevin Warsh liderará la Reserva Federal, lo que provocó más de $2.5 mil millones en liquidaciones de posiciones largas y presionó a las acciones, el oro y la plata.
- Pico de volatilidad: Los mercados de opciones se mantienen a la defensiva mientras Bitcoin se estabiliza cerca de los $77,000; los analistas advierten que una ruptura por debajo de los $74,000 podría profundizar el retroceso.
- Debate sobre el suelo del ciclo: PlanC afirmó que la caída cerca de los $77,000 se asemeja a suelos de capitulación pasados, mientras que el oro se desplomó a $4,600 en medio de un drástico cambio hacia la aversión al riesgo.
Un sentimiento de aversión al riesgo barrió los mercados globales tras la confirmación de que Kevin Warsh será el próximo presidente de la Reserva Federal, lo que desencadenó una fuerte ola de desapalancamiento en el sector cripto. Bitcoin se desplomó por debajo del nivel clave de los $80.000 durante el fin de semana, tocando brevemente los $74.500, al colisionar un sentimiento frágil con las persistentes salidas de los ETF y las expectativas de un endurecimiento monetario. El movimiento aceleró una liquidación generalizada que afectó a las acciones y metales preciosos, con el oro y la plata extendiendo retrocesos pronunciados desde sus máximos recientes.
Bitcoin rompe soportes mientras surgen las liquidaciones
QCP Asia señaló que la caída de Bitcoin por debajo del soporte técnico provocó más de $2,500 millones en liquidaciones de posiciones largas apalancadas, intensificando la presión bajista en los principales activos. Ether cayó por debajo de los $2.170, mientras que la aversión al riesgo empujó a las acciones a la baja y arrastró a los refugios tradicionales a una retirada más profunda.
Al ver señales de que la política económica podría estabilizarse más rápido de lo esperado, los inversores perdieron el apetito por activos que no ofrecen rendimientos directos, lo que disparó la volatilidad. Para empeorar las cosas, el incremento en los requisitos de margen dentro de los mercados de futuros actuó como un catalizador.
Los mercados de opciones muestran cautela ante la debilidad del sentimiento
A pesar de estabilizarse por encima de los $77.000, BTC sigue siendo vulnerable. QCP observó que el posicionamiento en opciones sigue sesgado hacia la protección con puts, aunque la demanda de coberturas se ha moderado en comparación con la actividad agresiva vista durante la caída de noviembre, cuando pasó de $107.000 a aproximadamente $80,500. Los analistas advirtieron que los indicadores de impulso continúan apuntando a la baja, dejando el potencial alcista limitado cerca de la resistencia reciente. Una ruptura sostenida por debajo de los $74,000 podría abrir la puerta a un retroceso más profundo hacia niveles no vistos desde 2024.
Analistas debaten si se está formando un suelo de ciclo
El analista PlanC argumentó que la caída del fin de semana hacia los $77,000 podría representar un suelo de tipo capitulación en lugar del inicio de una fase bajista prolongada. Comparó el movimiento con retrocesos pasados que precedieron a recuperaciones importantes, incluyendo el mínimo del mercado bajista de 2018, el crash del COVID en marzo de 2020 y las caídas tras los colapsos de FTX y Terra-Luna. Estimó que el fondo del ciclo actual probablemente se sitúa entre los $75,000 y $80,000, sugiriendo una posible sacudida final dentro de un ciclo alcista en curso.
Lunes maníaco añade presión a las criptomonedas
Febrero comenzó con una severa turbulencia, ya que las liquidaciones cripto alcanzaron un pico de $2.56 mil millones el 31 de enero, situándose entre los días de mayores pérdidas en la historia. Bitcoin se deslizó hacia los $77,500, mientras que Ethereum se desplomó más de un 22% en una semana hasta los $2,200 aproximadamente. El oro cayó un 4.5%y más del 17% desde sus máximos recientes, bajando a $4,600 por onza y borrando casi $2 billones en capitalización de mercado. La capitalización total del mercado cripto se ha reducido en $800,000 millones desde octubre, aunque los gráficos muestran similitudes con los patrones de suelo de 2022.
